В 2026 году около 2,5 млн россиян могут начать платить налог на проценты по своим депозитам в банках. Речь идет о вкладчиках, чьи средства на счетах превышают 1 млн рублей, если проценты за год составляют более 160 тыс. рублей. Экономист Владимир Семенов в интервью интернет-изданию «Подмосковье сегодня» отметил, что установленная законодательством планка служит скорее психологическим барьером, чем реальной защитой от налога.
Налог на банковские проценты был введен в России в начале 2021 года, однако граждане не платили его за 2021 и 2022 годы — власти предоставили отсрочку. Первый раз платить налог вкладчики начали в 2024 году. Принцип расчета следующий: существует необлагаемый лимит, который определяется как 1 млн рублей, умноженный на максимальную ключевую ставку Центробанка на первое число каждого месяца отчетного года. Налог в 13% (или 15%, если доход за год превышает 5 млн рублей) взимается только с суммы процентов, превышающих этот лимит.
Семенов отметил, что, разместив 1 млн рублей в банке под средние рыночные ставки 14–15% годовых, вкладчик легко может превысить необлагаемую сумму и стать обязанным заплатить налог. Он подчеркнул, что депозиты остаются выгодными, но вкладчикам нужно изменить свою стратегию. Экономист объяснил, что в стране наблюдается разворот денежно-кредитной политики, и ставки по вкладам начинают снижаться вслед за ключевой ставкой Банка России. Если в 2024 и 2025 годах можно было найти депозиты с доходностью 18–20% годовых, которые покрывали инфляцию и налог, то теперь ставка может опуститься до 13–14%. Отдавать 13% с суммы превышения не так обременительно, но реальная выгода от вклада может приблизиться к уровню инфляции.
Вклад перестает быть инструментом для увеличения капитала и становится способом защиты сбережений от обесценивания. Семенов не советует полностью отказываться от депозитов и вкладывать все средства в рискованные финансовые инструменты без должной подготовки. Однако держать все деньги на одном долгосрочном вкладе под сниженный процент тоже становится невыгодно.
Экономист предлагает изменить структуру сберегательного портфеля, используя два способа. Первый — для более консервативных вкладчиков — это «лесенка вкладов». Крупную сумму следует разделить на несколько частей и разместить их в разных банках на различные сроки, например, на 3, 6, 9 и 12 месяцев. Когда срок одного вклада истекает, он с накопленными процентами переоформляется на новый срок. Семенов пояснил, что такая стратегия не поможет избежать налога (налоговая инспекция все равно суммирует все доходы вкладчика), но позволит сохранить выгодные условия. Если ставки будут расти, часть средств можно будет перевести под более высокий процент. Если ставки будут снижаться, старые вклады сохранят фиксированную доходность.
Второй способ, который рекомендует Семенов, — это обратить внимание на облигации федерального займа (ОФЗ). В условиях снижения ключевой ставки «длинные» выпуски ОФЗ с фиксированным купоном могут стать надежным инструментом для инвестора. Их доходность, как правило, выше доходности по банковским вкладам. Главное преимущество ОФЗ в том, что они обеспечены государством, что делает их одними из самых надежных ценных бумаг. Кроме того, их можно продать на бирже в любое время, даже на крупную сумму. Дополнительным плюсом является возможность оформления инвестиционных налоговых вычетов — чего нет для обычных депозитов.
